Los préstamos bancarios otorgados a las familias acumularon en julio una mora del 12,9%, el registro más elevado en más de dos décadas y un nivel que volvió a superar el correspondiente a las empresas, donde la irregularidad se ubicó en 3,6%, según los datos del Informe de Bancos que difunde el Banco Central de la República Argentina (BCRA). Para el conjunto del sector privado, el indicador alcanzó el 7,7%.

La comparación con un año antes expone la magnitud del cambio. En julio de 2024, la mora de los créditos a los hogares se ubicaba en 5,6%, de modo que el valor más reciente quedó 7,3 puntos porcentuales por encima y más que duplicó el guarismo de entonces. Frente a junio, en tanto, la suba fue de apenas 0,1 puntos, lo que muestra una desaceleración respecto del ritmo que traía la serie en los meses previos.

Vamos a los números

El porcentaje que publica el BCRA se calcula sobre la cartera total de créditos, por lo que no representa la cantidad de familias endeudadas ni la proporción de hogares con atrasos, sino la participación de los préstamos que atraviesan dificultades de pago dentro del stock financiado. Cuando esa base se contrae en términos reales, como ocurrió en los últimos meses, los créditos irregulares ganan peso relativo incluso sin crecer al mismo ritmo.

• Mora de familias en julio: 12,9%, máximo en más de veinte años.
• Variación mensual: +0,1 puntos frente a junio.
• Variación interanual: +7,3 puntos frente a julio de 2024 (5,6%).
• Mora de empresas en julio: 3,6%.
• Mora del sector privado en julio: 7,7%.
• Probabilidad de incumplimiento estimada para familias: 3,9% (-0,5 puntos).
• Previsiones sobre cartera irregular: 87,6% (+0,8 puntos).
• Previsiones sobre el total de préstamos al sector privado: 6,7%.

En paralelo, la autoridad monetaria reportó que la probabilidad de incumplimiento estimada para las familias cayó 0,5 puntos y se ubicó en 3,9%. Se trata de un indicador complementario, que aproxima la chance de que los deudores dejen de cumplir con sus obligaciones y suele moverse con cierto rezago respecto de la mora observada. De acuerdo con la lectura del BCRA, el aumento mensual de la irregularidad respondió tanto al crecimiento real de los créditos con problemas como a la reducción del financiamiento total en términos reales, mientras que la suba de la cartera vencida perdió velocidad.

El informe agregó que las previsiones que mantienen los bancos para cubrir eventuales pérdidas equivalían al 87,6% de la cartera irregular, 0,8 puntos más que en junio, y que medidas sobre la totalidad de los préstamos al sector privado representaban el 6,7%. Para el bolsillo rosarino, el cuadro reordena prioridades: con un stock de financiamiento más chico y una mora en máximos históricos, las entidades recalculan provisiones y suben la vara para aprobar nuevos préstamos personales, mientras que las familias con cuotas al día pueden enfrentar tasas más altas o exigencias de garantías más estrictas a la hora de renovar o solicitar un crédito.